Risicoprofiel

Monte Carlo Simulatie

De Monte Carlo simulatie is een computergestuurde techniek waarbij een fysiek proces niet één keer, maar vele malen wordt gesimuleerd (100.000 keer) met elke keer een andere startwaarde. Met behulp van deze simulatie maken we een analyse van het benodigde vermogen om tegenvallers op te vangen, zonder dat hiermee de continuïteit van de organisatie in gevaar komt (ook wel weerstandsvermogen genoemd).

Weerstandscapaciteit

De simulatie geeft het onderstaand resultaat, waaruit blijkt dat bij een zekerheidspercentage van 90% alle risico's kunnen worden afgedekt met een weerstandscapaciteit van € 15,9 mln. Dat is een lichte stijging ten opzichte van de laatste berekening bij het opstellen van de begroting 2024.

Percentage	Rekening 2021	Begroting 2023	Rekening 2022	Begroting 2024	Rekening 2023
85%	11,2	10,8	11,4	14,5	14,8
90%	12,3	11,9	12,4	15,8	15,9
95%	13,7	13,5	13,9	17,7	17,6

Tabel: Benodigde weerstandscapaciteit bij verschillende zekerheidspercentages (bedragen x € 1 mln.)

Bij een weerstandsratio van 1,4 kan berekend worden dat een benodigde weerstandscapaciteit van € 22,3 mln. (15,9 x 1,4) minimaal noodzakelijk is. De algemene reserves dienen dus minimaal uit te komen op € 22,3 mln.

Stand algemene reserve

De stand van de algemene reserves bedraagt per 31-12-2023 € 18,9 mln. De algemene reserves vallen lager uit dan de minimaal vereiste €22,3 mln. Het weerstandsratio komt uit op 1,2. Dit is buiten de gewenste bandbreedte van 1,4 en 1,8. Er dient een extra storting gedaan te worden voor een minimaal bedrag van € 3,4 mln. om aan het vereiste ratio van 1,4 te komen. De noodzakelijke extra storting vindt plaats bij de voorjaarsnota 2024.

Risico’s grondzaken

De grondexploitatie wordt beschouwd als een ‘gesloten systeem’. Hiermee wordt bedoeld dat voor en nadelen binnen de grondexploitaties worden opgevangen. Dit houdt in dat voordelen uit grondexploitaties worden toegevoegd aan de algemene reserve grondzaken (ARG) en nadelen worden onttrokken. In 2022 zijn de bouwkosten flink toegenomen, waardoor er een verliesvoorziening was opgenomen en hierdoor de ARG flink was afgenomen. In 2023 is er weer een toevoeging geweest en hiermee valt de ARG hoger uit.

Stand algemene reserve grondzaken
In 2023 is de algemene reserve grondzaken toegenomen met € 6,1 mln. De stand op 1 januari 2023 bedroeg € 0,6 mln. en het saldo ultimo 2023 bedroeg € 6,7 mln. De mutatie van 6,1 mln. bestaat uit:

Bedragen € 1 mln.*
Stand Algemene Reserve Grondzaken (ARG)
Toevoeging vanuit algemene reserve begroting	1,0
Toevoeging vanuit algemene reserve voorjaarsnota	4,6
Winstneming HoogTij en Saendelft o.b.v. MPG 24.1	2,3
Onttrekking verliesvoorziening o.b.v. MPG 23.1	1,0
Onttrekking bestemmingsreserve - Wijkgebonden besteding Kogerveldwijk o.b.v. MPG 23.1	0,8
Totaal	6,1

In onderstaand overzicht wordt de hoogte van de ARG weergegeven in relatie tot de risicosimulatie voor deze specifieke reserve. Hiervoor geldt dat de reserve wordt opgehoogd indien de stand van de reserve lager is dan 75% van het benodigd bedrag en wordt afgeroomd indien de stand hoger dan 125% is. Uit de risicosimulatie volgt een risicobedrag van € 7,4 mln. Het minimale stand dient € 5,55 mln. (75%) te zijn en het maximale stand €9,25 mln. (125%). Hierdoor is geen ophoging nodig voor de ARG.

	Jaarrekening 2023	Benodigd op basis van simulatie	Minimale stand (75%)	Maximale stand (125%)
ARG	6,7	7,4	5,55	9,25

Tabel: Benodigde weerstandscapaciteit ARG (bedragen x € 1 mln.)